EMPRESA PRODUCTORA PRODUCTORA COMERCIALI%ADORA DE CUBOS DE LEC#E a in$e in$ers rsión ión -nic -nicial ial #ene #ene *ue *ue $er $er con con todo todo lo *ue *ue se re*u re*uier ieree para para empe empea arr a implem implement entar ar el plan plan de neg neg Para la implementación de este plan de negocios se acordó con los socios *ue la in$ersión inicial uera de millones de pesos moneda moneda corriente. os cuales estn denominados denominados as3 )l aporte ser ser de cada socio ser millones de pesos moneda corriente. 2 e!nir a*uellos "c#$os 7ios *ue se necesitan necesitan es importante tener presente presente *ue una caracter3s#ca caracter3s#ca de l para la $enta, sino *ue son necesarios para desarrollar el obeto social de la empresa.
UNIDADES A PRODUCIR PRECIO DE VENTA INFLACIÓN INCREMENTO EN CAPITAL DE TRABAJO VENTAS CONTADO VENTAS A CREDITO
1,000,000 2,000 0.0645 40% 80% 20%
Como todo proyecto se debe tener un
No. 1 INVERSION EN OBRAS FISICAS DETALLE DE INVERSION CANTIDAD COSTO UNITARIO Construcción de la Planta de Producción 1 40,000,000 Construcción !cinas "dministra#$as 1 25,000,000 cion de cuartos rios o bedegas de almacen 1 15,000,000
COSTO TOTAL 40,000,000 25,000,000 15,000,000
Total
80,000,000
No. 2 INVERSION EN MAQUINARIA EQUIPO DE PRODUCCIÓN DETALLE DE INVERSIÓN INVERSIONES Silos o tanques de almacenamiento Precalentador Evaporador Homogenizador !"maras de atomizaci#nspra% dr%ing&
CANTIDAD 1 1 1 1 1
(aquina empacadora % etiquetadora al vacio
1
COSTO UNITARIO $22,000,000 $36,000,000 $18,000,000 $,000,000 $1',000,000 $8',000,000
Total
No. " INVERSION DE #ERRAMIENTAS DETALLE DE INVERSIÓN CANTIDAD (niormes )mpleados Planta de Producció 8 )*uipo de +eguridad )mpleados Planta de 10
Total
COSTO UNITARIO 60,000 100,000
COSTO TOTAL 22,000,000 &6,000,000 18,000,000 ',000,000 15,000,000 85,000,000 18!,000,000
COSTO TOTAL 480,000 1,000,000
1,$80,000
No. $ INVERSIÓN EN MUEBLES, ENSERES EQUIPOS DE ADMINISTRACIÓN DETALLE DE INVERSION CANTIDAD COSTO UNITARIO COSTO TOTAL Escritorio )ipo gerencia 1 300,000 &00,000 Escritorio )ipo secretaria 1 300,000 &00,000 Escritorio au*iliar 1 300,000 &00,000 +mpresoras 2 80,000 160,000 rc-ivador 1 100,000 100,000 E*tintor 2 .0,000 140,000 /itrinas 2 200,000 400,000 (esas Empleados Planta Producci#n 3 120,000 &60,000 (esas Empleados dministrativos 3 120,000 &60,000 Sillas Empleados Planta Producci#n 8 60,000 480,000 Sillas Empleados dministrativos ' 60,000 &00,000 Total ",200,000
No. ! INVERSION EN ACTIVOS INTAN&IBLES DETALLE DE INVERSION )+9(- ) P:)7"C9-;--" P:)7"C9-;--" )+9(- ) 7"C9-;--" 7"C9-;--" -C)"C-?< @<9"A) B P()+9" )< @":C" )<9:)<"@-)<9 ) P):+<" -@P:)D-+9+ TOTAL &ASTOS PREOPERATIVOS
COSTO 1,000,000 2,000,000 5,000,000 &,000,000 5,000,000 4,000,000 2,000,000 22,000,000
No. ' COSTO MANO DE OBRA CAR&O )mpleados Planta de Producción )mpleados :ecolectores de ecFe Total
)
REMUNERACIÓN MENSUAL 8,000,000 1,600,000
REMUNERACIÓN ANUAL '6,000,000 1',200,000 11!,200,000
PRESTACIONES SOCIALES 51,E20,000 10,&44,000 '2,0'$,000
No. ( PORCENTAJES UTILI%ADOS PARA PRESTACIONES SOCIALES APORTES ITEM ' 9"C-G< 9"C-G< )+P)C-" )+P)C-" 8.&& C)+"<9-"+ C)+"<9-"+ 8.&& P:-@"+ P:-@"+ 4.1E D"C"C- D"C"C-<)+ <)+ 8.5 +"( +"( 12 P)<+-< P)<+-<)+ )+ 1.045 1.045 :-)+=+ :-)+=+ 0.5 9"C-< 9"C-< :-<":-" 1 9:"<+P: 9:"<+P:9) 9) 1 -<9):)+)+ -<9):)+)+ C)+"<9-"+ C)+"<9-"+
No. $ INVERSIÓN EN MUEBLES, ENSERES EQUIPOS DE ADMINISTRACIÓN DETALLE DE INVERSION CANTIDAD COSTO UNITARIO COSTO TOTAL Escritorio )ipo gerencia 1 300,000 &00,000 Escritorio )ipo secretaria 1 300,000 &00,000 Escritorio au*iliar 1 300,000 &00,000 +mpresoras 2 80,000 160,000 rc-ivador 1 100,000 100,000 E*tintor 2 .0,000 140,000 /itrinas 2 200,000 400,000 (esas Empleados Planta Producci#n 3 120,000 &60,000 (esas Empleados dministrativos 3 120,000 &60,000 Sillas Empleados Planta Producci#n 8 60,000 480,000 Sillas Empleados dministrativos ' 60,000 &00,000 Total ",200,000
No. ! INVERSION EN ACTIVOS INTAN&IBLES DETALLE DE INVERSION )+9(- ) P:)7"C9-;--" P:)7"C9-;--" )+9(- ) 7"C9-;--" 7"C9-;--" -C)"C-?< @<9"A) B P()+9" )< @":C" )<9:)<"@-)<9 ) P):+<" -@P:)D-+9+ TOTAL &ASTOS PREOPERATIVOS
COSTO 1,000,000 2,000,000 5,000,000 &,000,000 5,000,000 4,000,000 2,000,000 22,000,000
No. ' COSTO MANO DE OBRA CAR&O )mpleados Planta de Producción )mpleados :ecolectores de ecFe Total
)
REMUNERACIÓN MENSUAL 8,000,000 1,600,000
REMUNERACIÓN ANUAL '6,000,000 1',200,000 11!,200,000
PRESTACIONES SOCIALES 51,E20,000 10,&44,000 '2,0'$,000
No. ( PORCENTAJES UTILI%ADOS PARA PRESTACIONES SOCIALES APORTES ITEM ' 9"C-G< 9"C-G< )+P)C-" )+P)C-" 8.&& C)+"<9-"+ C)+"<9-"+ 8.&& P:-@"+ P:-@"+ 4.1E D"C"C- D"C"C-<)+ <)+ 8.5 +"( +"( 12 P)<+-< P)<+-<)+ )+ 1.045 1.045 :-)+=+ :-)+=+ 0.5 9"C-< 9"C-< :-<":-" 1 9:"<+P: 9:"<+P:9) 9) 1 -<9):)+)+ -<9):)+)+ C)+"<9-"+ C)+"<9-"+
!".8(! TO TOTTAL
No. 8 COSTOS DE MATERIALES *+-/ ao / o+/a-o3/45 MATERIAL A. MATERIALES DIRECTOS ecFe 3*uida ecFe en Pol$o "Icar +aboriantes espasteuriacion moldes ;olsas Plas#cas para empa*ue
UNIDAD DE MEDIDA
CANTIDAD
COSTO UNITARIO
itros Hilos Hilos Hilos Hilos Dolumen (nidades
500,000 2,000 1,000 500 1,500 200 500,000
E00 2,000 1,500 1,500 800 1,800 20
=alones
500
8000
S67total Mat/-al/4 D-/to4 B. MATERIALES INDIRECTOS =asolina para Carro 9an*ue y Carro :epar#
S67total Mat/-al/4 I3-/to4 TOTAL
No. COSTO DE SERVICIO *+-/ ao5 SERVICIO )nerg3a )lJctrica "lumbrado pIblico "seo "cueducto 9elJono @antenimiento )*uipo
MEDIDA HKL Fora Cargo !o Cargo !o @ts& Promedio ;imensual
CANTIDAD 10,000 12 12 5000 12 6
COSTO UNITARIO &50 ',500 &&,'00 2,500 120,000 150,000
TOTAL
No. 10 &ASTOS &ASTOS POR DEPRECI DEPRECIACIÓ ACIÓN N ACTIVO ACTIVO ACTIVO
VIDA UTIL
COSTO ACTIVO 1
Clari!cadora escremadora Pasteuriadora 9ina de oble "cero omogeniadores @a*uina )mpacadora
10 10 10 10 10 10 TOTAL ACTIVOS DE PRODUCCION
22,000,000 &6,000,000 18,000,000 ',000,000 15,000,000 85,000,000
2,200,000 &,600,000 1,800,000 '00,000 1,500,000 8,500,000 18,!00,000
No. 11 &ASTOS POR DEPRECIACIÓN ACTIVOS ACTIVO
VIDA UTIL
COSTO ACTIVO 1
)scritorio 9ipo gerencia )scritorio 9ipo secretaria )scritorio auMiliar -mpresoras "rcFi$ador )M#ntor Ditrinas @esas )mpleados Planta Producción @esas )mpleados "dministra#$os +illas )mpleados Planta Producción +illas )mpleados "dministra#$os Total a9:o4 / a-3-4ta-;3
10 10 10 5 10 5 5 5 5 5 5
&00,000 &00,000 &00,000 160,000 100,000 140,000 400,000 &60,000 &60,000 480,000 &00,000 ",200,000
&0,000 &0,000 &0,000 &2,000 10,000 28,000 80,000 E2,000 E2,000 '6,000 60,000 !$0,000
No. 12 REMUNERACIÓN AL PERSONAL ADMINISTRATIVO CAR&O ADMINISTRACION =):)<9) =)<):" +)C:)9":-" :)C)PC-<-+9" C<9": <:":-+ 7-C-+ D":-+ 467total
REMUNERACIÓN MENSUAL 2,000,000 1,000,000 1,500,000 800,000 !,"00,000
REMUNERACIÓN ANUAL 24,000,000 12,000,000 18,000,000 ',600,000 '",'00,000
PRESTACIONES SOCIALES 12,'&0,000 6,465,000 0 5,1E2,000 2$,!'(,000
No. 1" OTROS &ASTOS ADMINISTRATIVOS SERVICIO N#les y papeler3a +er$icios pIblicos Caeter3a
UNIDAD DE MEDIDA aOo aOo aOo TOTAL
CANTIDAD 1 1 1
COSTO UNITARIO 1,000,000 2,500,000 2,000,000
No 1$. AMORTI%ACION A &ASTOS DIFERI
PLA%O */3 ao45 AMORTI%ACIÓN
ACTIVO INTAN&IBLE
COSTO DEL ACTIVO
5
=astos preopera#$os "@:9->":
22,000,000
PLA%O */3 ao45 AMORTI%ACIÓN
ACTIVO INTAN&IBLE
"mor#ación en ciras sicas 99" " "@:9->": TOTAL AMORTI%ACION ANUAL
1 4,400,000 4,400,000
COSTO DEL ACTIVO
5
80,000,000 102,000,000
1 16,000,000 16,000,000 20,$00,000
No 1!. &a4to4 / :/3ta *+-/ ao / o+/a-o3/45. SERVICIO
UNIDAD DE MEDIDA
CANTIDAD
@)+ @)+
12 12
Publicidad 9ransporte
COSTO UNITARIO
/ 1,500,000 / 10,000,000
TOTAL
No. 1' DISTRIBUCION DE COSTOS COSTO Costo de Producción @ano de bra directa @ano de obra indirecta @ateriales directos @ateriales indirectos epreciación +er$icios @antenimiento
COSTO FIJO
/
COSTO VARIABLE / 1EE,264,000
C F-o4. S/ +/ / +o6-;3 oo a/3a
/ &6E,810,000 / 4,000,000
C. Va-a7l/4. P E. Mat/-al/4 +o6-;3,
/ 18,860,800 / / 56E,'&4,800
Qo P/-o
/ 18,500,000 /
S67total
/ 18,500,000
&a4to4 / A-3-4ta-;3 +ueldos y prestaciones tros gastos Pre opera#$os epreciación
S67total
/ 88,16E,000 / 5,500,000 / 20,400,000 / 540,000 / 114,60E,000
=astos de Dentas Publicidad, promoción, transportes +ueldos y prestaciones epreciación
/ 1&8,000,000
/ /
PUNTO DE EQ o4to4 total/4, Paa 46 >l6l
S67total
/ 1&8,000,000
TOTAL COSTOS TOTALES
/ 2E1,10E,000
P:)C- ) D)<9" unidades a producir Costo !o Costo $ariable total Costo $ariable unitario Qo pto e*uilibrio
/
/ 56E,'&4,800 / 8&',041,800
2,000 1,000,000 2E1,10E,000 56E,'&4,800 56E.'& 18,"12
/ G
CONDICIONES PAR 1. las can#dades en can#dades a produ 2. )l precio de $ent
N0 1( Dato4 a=6+ao4 +aa al6la +63to / /6-l-7-o. UNIDADES
COSTO FIJO
50000 100000 200000 500000 18',&12 E00000 800000 1000000
/
COSTO VARIABLE
/ 2E1,10E,000 / / 2E1,10E,000 / 2E1,10E,000 / 2E1,10E,000 / 2E1,10E,000 / 2E1,10E,000 / 2E1,10E,000 / 2E1,10E,000
28,&'6,E40.00 / 56,E'&,480 / 11&,586,'60 / 28&,'6E,400 / 10E,516,822 / &'E,554,&60 / 454,&4E,840 / 56E,'&4,800
COSTO TOTAL
/ 2'',50&,E40 / &2E,'00,480 / &84,6'&,'60 / 555,0E4,400 / &E8,62&,822 / 668,661,&60 / E25,454,840 / 8&',041,800
No 2" Po=aa / -3:/4-;3 a /l +o@/ CONCEPTOS "c#$os !os y tangibles @a*uinaria y )*uipo @obiliario y decoración @uebles y )*uipo de !cina
0
/
SUBTOTAL
1
2
/ 185,000,000 / &,200,000 / 188,200,000
ACTIVOS DIFERIDOS "decuaciones ,obras sicas =astos preopera#$os
SUBTOTAL TOTAL INVERSION FIJA
/ 80,000,000 / 22,000,000 / 102,000,000 G 20,200,000
No 2$ Co4to4 O+/a-o3al/4 CONCEPTO
=a
AHO 1
materia @ano de obra direc
=astos de producción =astos "dministra#$os =astos de $enta
/ 586,4&4,800 / 114,60E,000 / 1&8,000,000
Total Co4to4 O+/a-o3al/4
/ 8&',041,800
Ctos indirectos de To
CALCULO DEL CAPITAL DE TRABAJO ICT CO *COPD5 9otal costos operacionales / 8&',041,800 depreciación / 1',040,000 se resta 1 para igualar al resultado del amort dieridos / 20,400,000 *5 Costo operacional anual / E'',601,800 CP" COPD *Co4to o+/a-o3al -a-o5 COPA"'0 COPD / 2,221,116 Capital de trabao
/ 66,6&&,48&
PROECCION CAPITAL DE TRABAJO TERMINOS CONSTANTES PR 7S1T-Un 7 / 66,6&&,48& i 0.0645 la inVación n 1 un aOo P
/ 62,5'6,0&'
ierencia
/ 4,0&E,445
N0 2! Ca+-tal / ta7ao t-3o4 o34ta3t/4
S-3 -3//3to /3 +o6-;3 DETALLE 0
1
AHOS 2
C"P-9" ) 9:";"A
/ 66,6&&,48&
/ 4,0&E,445
/ 4,0&E,445
TOTAL INVERSION
G '','"",$8"
G $,0"(,$$!
G $,0"(,$$!
No 2' I3:/4-;3 / a+-tal / ta7ao *t-3o4 o34ta3t/45.
Co3 -3//3to /3 +o6-;3 DETALLE 0
1
C"P-9" ) 9:";"A
/ 66,6&&,48&
/ 4,0&E,445
-ncremento Dalor en la producción TOTAL INVERSION
G '','"",$8"
G $,0"(,$$!
AHOS 2 / 4,0&E,445 / 1,614,'E8 G !,'!2,$22
Cal6lo /l a+-tal / ta7ao a t/-3o4 o-/3t/4 -3Ka-;3 / 0.0645 I3//3to ao 2 / 4,2'E,860 -3//3to ao " / 4,5E5,0E2 -3//3to ao $ / 4,8E0,164 -3//3to ao ! / 5,184,28'
DETALLE
No 2( I3:/4-o3 /3 Ca+-tal / ta7ao , 4-3 -3//3to /3 +o6AHOS 0 1 2
C"P-9" ) 9:";"A
/ 66,6&&,48&
I3//3to / +o6-;3 a36al -ncremento capital trabao1 -ncremento capital trabao2 -ncremento capital trabao& -ncremento capital trabao4
DETALLE
/ / / / /
/ 4,2'E,860
1,614,'E8 6,01E,004 ierencia 6,405,100 6,818,22' E,258,005
/ 4,5E5,0E2
/ / / /
1,E1',144 1,8&0,02' 1,'48,065 2,0E&,E16
No 28 I3:/4-;3 / a+-tal / ta7ao o3 -3//3to /3 +o6AHOS 0 1 2
C"P-9" ) 9:";"A
/ 66,6&&,48&
-ncremento )n Capital de trabao TOTAL INVERSION
G '','"",$8"
/ 4,2'E,860 / 1,E1',144 G ',01(,00$
/ 4,5E5,0E2 / 1,8&0,02' G ',$0!,100
N0 2. PRESUPUESTO DE CAPITAL DE TRABAJO PUNTO DE VISTA CONTA *T/-3o4 o34ta3t/45 o3 -3//3to / +o6-;3 CONCEPTO A9:o4 Corrientes de caa y bancos Cuentas por cobrar in$entarios TOTAL ACTIVOS CORRIENTES Pa4-:o4 Corrientes cuentas por pagar Capital de 9rabao
0
1
2
EE,&'E,21& &&,&&&,&&& 110,("0,!$(
82,&8',&&4 &5,48&,&&& 11(,8(2,''(
8E,E0&,446 &E,EE2,008 12!,$(!,$!$
0.0
0.0
0.0
0 110,E&0,54E
0 11E,8E2,66E
0 125,4E5,454
I3//3to / a+-tal / ta7ao
110,("0,!$(
(,1$2,120
(,'02,(8(
+o=aa / -3:/4-;3 t/-3o4 o34ta3t/4 -n$ersión obras !sicas in$ersión en ma*uinaria y e*uipo in$ersión mueble y enseres e*uipos in$ersion intangibles
80,000,000 185,000,000 &,200,000 22,000,000
total -3:/4-;3
20,200,000
Capital de trabao
/ 66,6&&,48& N0. "0 PRO&RAMA DE INVERSIONES *t-3o4 o34ta3t/45 AHOS 0 1 2 2'0,200,000 66,6&&,48& 4,0&E,445 4,0&E,445 "!',8"",$8" $,0"(,$$! $,0"(,$$!
CONCEPTO -n$ersión !a Capital de trabao TOTAL DE INVERSIONES
No. "1 CUADRO VALOR RESISUAL ACTIVOS ALFINAL DEL PERIODO DE EVALUACI AHOS CONCEPTO 0 1 2 tros ac#$os producción "c#$os administra#$os "c#$os de $entas "c#$os de distribución +ubtotal $alor residual "c#$os !os Capital de trabao TOTAL VALOR RESIDUAL
PRESUPUESTO DE IN&RESOS 1 2 & 2,000,000,000 2,12',000,000 2,12',000,000
AHOS 9otal ingresos peracionales
CONCEPTO 1. Costos irectos @ateriales irectos @ano de bra irecta epreciación S67total Co4to4 D-/to4 2. =astos =enerales de producción @ateriales -ndirectos @ano de obra indirecta +er$icios y otros S67total &a4to4 =/3/al/4 / +o6-;3 TOTAL COSTOS DE PRODUCCIÓN
No. "2 PRESUPUESTO DE COSTOS DE PRODUCCION *t-3o4 AHOS 0 1 2 &6E,810,000 1EE,264,000 18,500,000 !'",!($,000
&'1,5&&,E45 1EE,264,000 18,500,000 !8(,2(,($!
&'1,5&&,E45 1EE,264,000 18,500,000 !8(,2(,($!
4,000,000 0 / 18,860,800
4,258,000 0 / 20,0EE,&22
4,258,000 0 / 20,0EE,&22
22,8'0,800 !8',$"$,800
2$,""!,"22 '11,'"",0'(
2$,""!,"22 '11,'"",0'(
No. "" PRESUPUESTO DE &ASTOS DE ADMINISTRACIÓN *T-3o4 o34ta
AHOS CONCEPTO +ueldos y prestaciones Pagos de ser$icios $arios tros egresos epreciación "mor#ación dieridos TOTAL &ASTOS DE ADMINISTRACIÓN
CONCEPTO Publicidad 9ransporte TOTAL &ASTOS VENTA
1 88,16E,000 5,500,000 L 540,000 20,400,000 11$,'0(,000
2 88,16E,000 5,500,000 L 540,000 20,400,000 11$,'0(,000
" 88,16E,000 5,500,000 L 540,000 20,400,000 11$,'0(,000
No. "$ PRESUPUESTO DE &ASTOS DE VENTAS AHOS 1 2 " 18,000,000 18,000,000 18,000,000 120,000,000 120,000,000 120,000,000 1"8,000,000 1"8,000,000 1"8,000,000
No. "! PRO&RAMACION DE COSTOS OPERACIONALES *T-3o4 o34ta3 AHOS CONCEPTO 1 2 " Costos de produccion 586,4&4,800 611,6&&,06E 611,6&&,06E =astos administra#$os 114,60E,000 114,60E,000 114,60E,000 =astos de $enta 1&8,000,000 1&8,000,000 1&8,000,000 TOTAL COSTOS OPERACIONALES 8",0$1,800 8'$,2$0,0'( 8'$,2$0,0'(
CONCEPTO -n$ersión 7ia Capital de trabao Dalor :esidual Fl6o N/to / I3:/4-;3
CONCEPTO A9:o4 F-o4 Ta3=-7l/4 @a*uinaria y e*uipo @obiliario y decoración @uebles y e*uipos de o!cina A9:o4 D-/-o4 =astos preoperacionales bras sicas instalación Capital de trabao
No. "' FLUJO NETO DE INVERSIONES SIN FINANCIAMIENTO *T-3 AHOS 0 1 2 2'0,200,000 66,6&&,48& 4,0&E,445 4,0&E,445 "!',8"",$8"
FUENTES
$,0"(,$$!
$,0"(,$$!
No. "( PRO&RAMA DE INVERSIONES CON FINANC A 0 1 Pr Pr Pr
185,000,000 L &,200,000 188,200,000
Pr Pr Cr y Pr
22,000,000 80,000,000 66,6&&,48&
4,0&E,445
TOTAL INVERSIONES
"!',8"",$8"
$,0"(,$$!
No "8 PRO&RAMA DE AMORTI%ACION DE CREDITO *T-3o4 Co34ta3t/45
PERIODO
PA&O ANUAL A
7inanciamiento solicitado 9otal -n$ersiones 7inanciamiento
VALOR INTERESES SOBRE DISPONIBLE PARA SALDOS 0,2"8( AMORTI%AR
60% &56,8&&,48& 214,100,0'0
/ / DATOS -R PR
2&.8E% )" 214,100,0'0 5 "W+ EE,EE4,EE4
Para este proyecto, el cr ordinario de libre in$ersi
TABLA DE AMORTIZACI
CUOTA
SALDO INICIAL
1
214,100,090
51,105,691
2
187,431,008
44,739,782
3
154,396,016
36,854,329
4
113,475,572
27,086,619
5
62,787,417
14,987,356
eVactación de los intereses PR7S1TiUn PR7S1T0,0645U1 PR Dalor presente de los intereses 7R Dalor a deVactar -R9asa de inVación
0.0645
nR
48,00',104 "Oo 1
&.E0'.208S1T0,0645U2
&',482,&08 "Oo 2
&.055.455S1T0,0645U&
&0,552,8&5 "Oo &
2.245.650S1T0,0645U4
21,0'4,641 "Oo 4
1.242.650S1T0,0645U5
10,'64,6'' "Oo 5
eVactación de amor#ación de capital
INTERES
PR 2.211.0&4S1T0,0645U1
25,05&,154 "Oo 1
PR 2.E&8.808S1T0,0645U2
2',152,'E5 "Oo 2
PR&.&'2.561S1T0,0645U&
&&,'2&,E10 "Oo &
PR4.202.&65S1T0,0645U4
&',4E5,15& "Oo 4
PR5.205.4E0S1T0,0645U5
45,'&5,060 "Oo 5 No. " Dato4 /Katao4 / -3t//4/4 @ ao9a-;3 / a+-tal Dato4 /Katao4 / -3t//4/4 @ ao9a-;3 / a+-tal
Ao4
1
2
"
-ntereses
48,00',104
&',482,&08
&0,552,8&5
Capital
25,05&,154
2',152,'E5
&&,'2&,E10
CONCEPTO 9otal ingresos 9otal costos operacionales
No. $0 FLUJO NETO DE OPERACIÓN SIN FINANCIAMIENTO *T-3o4 o34t AHOS 1 2 " 2,000,000,000 2,12',000,000 2,12',000,000 8&',041,800 8'&,15',''6 8'&,15',''6
(#lidad operacional @enos impuestos
1,160,'58,200 &8&,116,206
1,2&5,840,004 40E,82E,201
1,2&5,840,004 40E,82E,201
(#lidad
EEE,841,''4 1',040,000 20,400,000
828,012,80& 1',040,000 20,400,000
828,012,80& 1',040,000 20,400,000
FLUJO NETO DE OPERACIÓN SIN FINANCIAMIENTO
81(,281,$
8'(,$!2,80"
8'(,$!2,80"
CONCEPTO 7luo neto de in$ersión 7luo neto de opJración
No. $1 FLUJO FINANCIERO NETO DEL PROECTO SIN FINANCIAMIENTO *T AHOS 0 1 2 &56,8&&,48& 4,0&E,445 4,0&E,445 81E,281,''4 86E,452,80&
Fl6o 3a3-/o 3/to /l +o@/to 4-3 3a3-a-/3to
"!',8"",$8"
81",2$$,!$
8'",$1!,"!8
No. $2 FLUJO NETO DE INVERSIONES CON FINANCIAMIENTO *TAHOS CONCEPTO 0 1 2 -n$ersión !a 2'0,200,000 -ntereses durante la implementación L Capital de trabao 66,6&&,48& 4,0&E,445 4,0&E,445
Dalor residual 7luo
&56,8&&,48&
4,0&E,445
4,0&E,445
No. $" FLUJO NETO DE OPERACIONES FINANCIERO CON FINANCIAMIENTO *T-3 AHOS CONCEPTO 1 2 " 9otal ingresos peracionales 2,000,000,000 2,12',000,000 2,12',000,000 @enos costos operacionales 8&',041,800 8'&,15',''6 8'&,15',''6 (#lidad operacional @enos =astos 7inancieros
1,160,'58,200 48,00',104
1,2&5,840,004 &',482,&08
1,2&5,840,004 &0,552,8&5
(#lidad =ra$able @enos impuestos
1,112,'4',0'6 &6E,2E&,202
1,1'6,&5E,6'6 &'4,E'8,040
1,205,28E,16' &'E,E44,E66
(#lidad
E45,6E5,8'4 1',040,000 20,400,000
801,55',656 1',040,000 20,400,000
80E,542,40& 1',040,000 20,400,000
Fl6o N/to / O+/a-;3
(8!,11!,8$
8$0,,'!'
8$',82,$0"
CONCEPTO 7luo neto de in$ersión 7luo neto de operación
No. $$ FLUJO NETO DE OPERACIONES FINANCIERO CON FINANCIAMIENTO AHOS 0 1 2 &56,8&&,48& 4,0&E,445 4,0&E,445 E85,115,8'4 840,''',656
7luo !nanciero neto del proyecto del proyecto con !nanciamiento
CONCEPTO -n$ersion !a -nteres durante la implementación Capital de trabao Dalor residual CrJdito "mor#ación CrJdito 7luo
&56,8&&,48&
E81,0E8,450
8&6,'62,212
N0. $! FLUJO NETO DE INVERSIONES PARA EL INVERSIONISTA *TAHOS 0 1 2 2'0,200,000 L 66,6&&,48& 4,0&E,445 4,0&E,445 214,100,0'0 142,E&&,&'&
25,05&,154 2',0'0,5'8
2',152,'E5 &&,1'0,41'
N0. $' FLUJO NETO DE OPERACIONES PARA EL INVERSIONISTA *T-3o4 o3 AHOS CONCEPTO 1 2 "
9otal ingresos @enos costos operacionales
2,000,000,000 8&',041,800
2,12',000,000 8'&,15',''6
2,12',000,000 8'&,15',''6
(#lidad operacional @enos gastos !nancieros
1,160,'58,200 48,00',104
1,2&5,840,004 &',482,&08
1,2&5,840,004 &&,'2&,E10
(#lidad =ra$able @enos impuestos
1,112,'4',0'6 &6E,2E&,202
1,1'6,&5E,6'6 &'4,E'8,040
1,201,'16,2'4 &'6,6&2,&EE
(#lidad
E45,6E5,8'4 1',040,000 20,400,000
801,55',656 1',040,000 20,400,000
805,28&,'1E 1',040,000 20,400,000
FLUJO NETO DE OPERACIÓN
(8!,11!,8$
8$0,,'!'
8$$,(2",1(
CONCEPTO 7luo neto de in$ersión 7luo neto de operación 7luo !nanciero neto del proyecto
N0. $( FLUJO FINANCIERO NETO PARA EL INVERSIONISTA *T-3 AHOS 0 1 2 142,E&&,&'& 2',0'0,5'8 &&,1'0,41' E85,115,8'4 840,''',656 142,E&&,&'&
E56,025,2'6
80E,80',2&E
N0. $8 FLUJO DE FONDOS PARA EL INVERSIONISTA *T-3o4 IMPLEMENTACION
OP
INVERSIONES "c#$os !os tangibles =astos preopera#$os -ntereses implementación Capital de trabao
0 188,200,000 22,000,000 80,000,000 66,6&&,48&
1
2
4,0&E,445
4,0&E,445
I3:/4-;3 Total
&56,8&&,48&
4,0&E,445
4,0&E,445
CrJditos para in$ersión en ac#$os !os
214,100,0'0
I3:/4-;3 N/ta "mor#ación crJditos Dalor :esidual Capital de trabao "c#$os !os
142,E&&,&'&
4,0&E,445 25,05&,154
4,0&E,445 2',152,'E5
Fl6o 3/to / -3:/4o/4 P):"C-?< -ngresos Dentas
142,E&&,&'&
2',0'0,5'8
&&,1'0,41'
2,000,000,000
2,12',000,000
Total -3=/4o4 Costos Costo de Producción =astos de "dministración =astos de Denta Total o4to4 o+/a-o3al/4 U9l-a O+/a-o3al =astos !nancieros U9l-a &a:a7l/ -mpuestos (#lidad
1$2,("",""
2,000,000,000
2,12',000,000
586,4&4,800 114,60E,000 1&8,000,000 8",0$1,800 1,160,'58,200 48,00',104 1,112,$,0' &6E,2E&,202 ($!,'(!,8$ 1',040,000 20,400,000 E85,115,8'4
611,6&&,06E 114,60E,000 1&8,000,000 8'$,2$0,0'( 1,264,E5','&& &',482,&08 1,22!,2((,'2' 404,&41,616 820,"',00 1',040,000 20,400,000 860,&E6,00'
(!',02!,2'
82(,18!,!0
cios *ue propone el curso. / 600.000.000 +eiscientos /200.000.000 oscientos os ac#$os !os, es *ue no estn
inimo de riesgo generando clientela
VIDA UTIL *ao45 10 10 10 10 10 10
VIDA UTIL *ao45 5 5
Vida útil Construcciones y edificaciones: 20 años Maquinaria y equipo: 10 años Vehículos: 5 años Equipo de computacin! herramientas: 5 años
VIDA UTIL *ao45 10 10 10 5 10 5 5 5 5 5 5
PRIMER AHO 14E,E20,000 2',544,000 1((,2'$,000
Estudio "#cnico: "ener en cuenta los materiales directos e indirectos que el proyecto requiere para reali$ar el proceso producti%o&
TOTAL AHO &50,000,000 4,000,000 1,500,000 E50,000 1,200,000 &60,000 10,000,000
"'(,810,000
4000000
$,000,000 "(1,810,000
TOTAL AHO &,500,000 114,000 406,800 12,500,000 1,440,000 '00,000 18,8'0,800
S DE PRODUCCIÓN DEPRECIACION ANUAL 2 "
VALOR RESIDUAL $
!
2,200,000 &,600,000 1,800,000 '00,000 1,500,000 8,500,000 18,!00,000
2,200,000 &,600,000 1,800,000 '00,000 1,500,000 8,500,000 18,!00,000
2,200,000 &,600,000 1,800,000 '00,000 1,500,000 8,500,000 18,!00,000
2,200,000 &,600,000 1,800,000 '00,000 1,500,000 8,500,000 18,!00,000
11,000,000 18,000,000 ',000,000 4,500,000 E,500,000 42,500,000 2,!00,000
E ADMINISTRACIÓN
&0,000 &0,000 &0,000 &2,000 10,000 28,000 80,000 E2,000 E2,000 '6,000 60,000 !$0,000
DEPRECIACION ANUAL 2 " $ &0,000 &0,000 &0,000 &0,000 &0,000 &0,000 &2,000 &2,000 10,000 10,000 28,000 28,000 80,000 80,000 E2,000 E2,000 E2,000 E2,000 '6,000 '6,000 60,000 60,000 !$0,000 !$0,000
AHOS &6,'&0,000 18,465,000 18,000,000 14,EE2,000 88,1'(,000
TOTAL AHO 1,000,000 2,500,000 2,000,000 !,!00,000
DOS
VALOR RESIDUAL ! &0,000 &0,000 &0,000 &2,000 10,000 28,000 80,000 E2,000 E2,000 '6,000 60,000 !$0,000
150,000 150,000 150,000 0 50,000 0 0 0 0 0 0 !00,000
VALOR AMORTI%ACION ANUAL 2 " 4,400,000 4,400,000 4,400,000 4,400,000
$ 4,400,000 4,400,000
! 4,400,000 4,400,000
VALOR AMORTI%ACION ANUAL 2 " 16,000,000 16,000,000 16,000,000 16,000,000 20,$00,000 20,$00,000
$ 16,000,000 16,000,000 20,$00,000
! 16,000,000 16,000,000 20,$00,000
'u(ros necesarios! para dar a conocer el producto! e)& *a+os al personal de %entas! +astos de distri(ucin! +astos pu(licitarios y de promocin&
AHO 1
/ 18,000,000 / 120,000,000 G 1"8,000,000
ILIBRIO< P63to /3 /l 6al lo4 -3=/4o4 total/4 4o3 -=6al/4 a lo4 la /+/4a 3o o79/3/ 3- 69l-a 3- +/-a. ?a@ 6/ t/3/ /t/-3ao4 lo4 oto4 o4 @ :a-a7l/. /3ta3 /3 -=6al a=3-t6 @ :alo -3/+/3-/3t/ / lo4 3-:/l/4 / la /+/4a. E. D/+/-a-;3, &a4to4 / A-3-4ta-;3 -/3to, 46/lo4 /l +/4o3al a-3-4ta9:o. /4/3ta3 :a-a-;3 a3t/ a7-o4 /3 lo4 3-:/l/4 / +o6-;3. -/to4 / -3-/to4, 4/:--o4 a4o-ao4 a la +la3ta / a3o / o7a -/ta *o+/a-o4, 46+/:-4o/4 / +o6-;35 Co4to4 F-o4 V/3taCo4to / Va-a7l/ 63-ta-o
QUE UN PUNTO DE EQUILIBRIO SEA CORRECTO el punto de e*uilibrio son menores a las ir es mayor al costo $ariable unitario
IN&RESO TOTAL
/ 100,000,000 / 200,000,000 / 400,000,000 / 1,000,000,000 / &E8,62&,822 PUNTO DE EQUILIBRIO / 1,400,000,000 / 1,600,000,000 / 2,000,000,000
to. AHOS &
4
4to4 / +o6-;3 primas ta
5
=a4to4 a-3-4ta9:o4 &6E,810,000 1EE,264,000
+ueldos y prestaciones +er$icios $arios
88,16E,000 5,500,000
bricación al
41,&60,800 !8',$"$,800
epreciación "mort dieridos Total
540,000 20,400,000 11$,'0(,000
ódulo, la dierencia es por decimales
)n este caso se dea la producción en
"
$
/ 4,0&E,445 / G $,0"(,$$!
" / 4,0&E,445 / 1,614,'E8 G !,'!2,$22
1,000,000
/ 4,0&E,445 G $,0"(,$$!
$ / 4,0&E,445 / 1,614,'E8 )n este caso se da un icremento de G !,'!2,$22
40%
o3 "
$
/ 4,8E0,164
/ 5,184,28'
3 "
$
/ 4,8E0,164 / 5,184,28' / 1,'48,065 / 2,0E&,E16 G ',818,22 G (,2!8,00!
LE AHOS "
$
'&,&60,&18 40,208,&0& 1"",!'8,'21 0.0
'',&82,058 42,801,E&8 1$2,18",(( 0.0
0 1&&,568,621
0 142,18&,E'E
8,0",1'(
8,'1!,1('
Corriente Caa y ;ancos Cuentas por cobrar
aOo 1 1,600,000,000 400,000,000
"
$
4,0&E,445 $,0"(,$$!
4,0&E,445 $,0"(,$$!
ÓN *T-3o4 o34ta3t/45 "
$
! '2,500,000 500,000
L L '&,000,000 82,E8&,261 1E5,E8&,261 1(!,(8",2'1
4 2,12',000,000
5 2,12',000,000
34ta3t/45 "
t/45
$
!
&'1,5&&,E45 1EE,264,000 18,500,000 !8(,2(,($!
&'1,5&&,E45 1EE,264,000 18,500,000 !8(,2(,($!
&'1,5&&,E45 1EE,264,000 18,500,000 !8(,2(,($!
4,258,000 0 / 20,0EE,&22
4,258,000 0 / 20,0EE,&22
4,258,000 0 / 20,0EE,&22
2$,""!,"22 '11,'"",0'(
2$,""!,"22 '11,'"",0'(
2$,""!,"22 '11,'"",0'(
$ 88,16E,000 5,500,000 L 540,000 20,400,000 11$,'0(,000
! 88,16E,000 5,500,000 L 540,000 20,400,000 11$,'0(,000
$ 18,000,000 120,000,000 1"8,000,000
! 18,000,000 120,000,000 1"8,000,000
$ 611,6&&,06E 114,60E,000 1&8,000,000 8'$,2$0,0'(
! 611,6&&,06E 114,60E,000 1&8,000,000 8'$,2$0,0'(
/45
4 o34ta3t/45 "
$
!
4,0&E,445
4,0&E,445
$,0"(,$$!
$,0"(,$$!
82,E8&,261 1E5,E8&,261 ",000,000
2
"
$
4,0&E,445
4,0&E,445
4,0&E,445
IAMIENTO HOS !
$,0"(,$$!
$,0"(,$$!
$,0"(,$$!
SALDOS A FINAL DEL AHO
dito es a tra$Js de un banco mendiante la modalidad de crJdito ón a 5 aOos con una tasa anual de 2&,8E%
N DE CREDITO ABONO
VALOR
SALDO
CAPITAL
CUOTA
FINAL
26,669,082
77,774,774
187,431,008
33,034,992
77,774,774
154,396,016
40,920,444
77,774,774
113,475,572
50,688,155
77,774,774
62,787,417
62,787,417
77,774,774
0
$
!
21,0'4,641
10,'64,6''
&',4E5,15&
45,'&5,060
$ 2,12',000,000 8'&,15',''6
! 2,12',000,000 8'&,15',''6
1,2&5,840,004 40E,82E,201
1,2&5,840,004 40E,82E,201
828,012,80& 1',040,000 20,400,000
828,012,80& 1',040,000 20,400,000
8'(,$!2,80"
8'(,$!2,80"
3t/45
-3o4 o34ta3t/45
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unidades al aOo
sobre capital del trabao
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